ISA 계좌를 3년 동안 성실하게 운용했는데 세금 혜택을 1원도 못 받은 사례가 있습니다. 원인은 딱 하나, '무엇을 담았느냐'의 문제였습니다. 저 역시 은퇴를 3년 앞두고 이 구조를 뒤늦게 제대로 들여다봤는데, 솔직히 이건 예상 밖이었습니다. 계좌를 만드는 것보다 안에 뭘 채우느냐가 전부라는 사실을 이렇게 늦게 알게 됐으니까요. ISA 계좌, 국내 주식만 담으면 통행권이 그냥 소멸됩니다ISA 계좌를 두고 '절세 통장'이라는 말을 많이 하는데, 정작 왜 절세가 되는지 설명할 수 있는 분이 얼마나 될까요? 저도 막연하게 좋다고 들었을 뿐, 구조를 제대로 이해한 건 최근의 일입니다.ISA, 즉 개인종합자산관리계좌(Individual Savings Account)의 핵심은 세 가지입니다. 여기서 ISA란 여러..

1년 내내 종목을 고르고 마음을 졸인 사람이, 매달 자동이체만 걸어둔 사람보다 실제로 손에 쥔 돈이 적다면 믿어지시겠습니까? 저는 이 구조를 뒤늦게 깨달았습니다. 바이오 주식에서 크게 물린 뒤에야, 제가 왜 라이터만 켜댔는지 비로소 보였습니다.현금 2억 원과 월세 180만 원이 있는데도 은퇴 후 5년이 두려운 이유, 그리고 그 두려움을 숫자로 풀어나가는 방법을 정리했습니다. 열심히 굴렸는데 왜 통장은 그대로일까 — 복리 사각지대의 정체원금 100만 원에 연 7% 수익을 올리면 1년 치 이자가 7만 원입니다. 월로 쪼개면 6,000원이 채 되지 않습니다. 커피 두 잔값이죠. 그런데 같은 기간 매달 30만 원씩 통장에 넣은 사람은 한 달 만에 30만 원을 모읍니다. 1년 내내 차트를 들여다보며 얻은 최선의 ..

계좌를 열기가 무서웠던 날이 있었습니다. 바이오 종목 하나에 큰돈을 넣었다가 반토막이 나던 그 순간, 분산투자를 한다고 몇 개 종목을 나눠 담았음에도 전부 같이 내려가는 걸 보며 뭔가 근본적으로 잘못됐다는 걸 직감했습니다. 은퇴까지 3년이 채 남지 않은 지금, 그 실패 경험이 오히려 가장 정직한 공부가 됐습니다. 포트폴리오의 방어력은 종목 수가 아니라 자산끼리 얼마나 다르게 움직이느냐에서 나온다는 것을, 이제는 수치로도 설명할 수 있습니다. 분산했는데 왜 같이 떨어졌을까 — 상관관계의 배신일반적으로 여러 종목에 나눠 담으면 안전하다고 알려져 있지만, 제 경험상 이건 절반만 맞는 말이었습니다. 바이오 종목 손실을 겪기 전에도 저는 국내 대형주, 중소형주, 해외 ETF 등을 섞어서 담았다고 생각했는데, 시장..